Мнение: вот как легко купить казначейские облигации США без комиссий или комиссий

saradeath66
Мнение: вот как легко купить казначейские облигации США без комиссий или комиссий

Содержание

Мнение: вот как легко купить казначейские облигации США без комиссий или комиссий

Инвесторы вкладывают деньги в облигации США из-за отрицательных процентных ставок по всему миру и опасаются, что новый коронавирус нанесет ущерб экономике и компаниям.
Например, цена акций ETF Vanguard Extended Duration.
КДО,
-1,43%
вырос на 19% в этом году. Средний эффективный срок погашения биржевого фонда составляет 25,1 года, что означает, что его доходность относительно высока — 2,13%. Но это особенно чувствительно к направлению процентных ставок.

Инвесторы, которые ищут наименьшую степень риска, могут избежать колебаний цен на акции, приобретая собственные казначейские ценные бумаги без комиссий и сборов. Подробнее об этом ниже.

Цены в США могут упасть дальше

В мире с отрицательным доходом около 14 трлн долларов США доходность казначейских облигаций США относительно высока, хотя доходность 10-летних облигаций казначейства
TMUBMUSD10Y,
0,981%
продолжает бить рекордные минимумы. В четверг доходность упала до 0,93% с 1,92% на конец декабря.

Вот график, показывающий изменение цены за последний год для EDV:

<img
srcset="images/MW-IB500_EDV_20200305083502_NS.png-uuid-1d9da3d4-5ee6-11ea-b71e-9c8e992d421e.jpg 1260w"
sizes="1260px"
src="images/MW-IB500_EDV_20200305083502_NS.png-uuid-1d9da3d4-5ee6-11ea-b71e-9c8e992d421e.jpg"
data-enlarge="images/MW-IB500_EDV_20200305083502_NS.png-uuid-1d9da3d4-5ee6-11ea-b71e-9c8e992d421e.jpg"
alt=""

Мнение: вот как легко купить казначейские облигации США без комиссий или комиссий

title=»» />

Инвесторы за пределами США, ищущие безопасность и любую доходность, могут продолжать покупать столько долгов США, что процентные ставки падают еще ниже. Это даже возможно, если вспышка коронавируса не утихнет в ближайшее время или если экономические показатели свидетельствуют о серьезном снижении темпов роста ВВП, Федеральный резерв может следовать за большинством других развитых стран в отрицательной степени по краткосрочным процентным ставкам. ФРС неожиданно понизила базовую ставку на 50 базисных пунктов 3 марта..
TMUBMUSD10Y,
0,981%

Зачем покупать свой?

Доходность казначейского ETF Vanguard Extended Duration, составляющая 2,13%, является привлекательной, особенно если вы хотите инвестировать в долговые ценные бумаги с очень низким кредитным риском и полагаете, что процентные ставки, вероятно, останутся низкими или будут еще ниже.
Как любой торгуемый на бирже фонд или взаимный фонд, у EDF есть колеблющаяся цена акции. Он движется в соответствии со спросом на рынке облигаций и процентными ставками, следуя обратной взаимосвязи между ними: если процентные ставки падают, цена облигаций возрастает, поэтому покупатели будут получать преобладающую доходность, при прочих равных условиях — когда они вы имеете дело с одним эмитентом с высоким кредитным рейтингом.
Если вы стремитесь к более высокой доходности корпоративных облигаций или акций, вы сталкиваетесь с дополнительным кредитным риском и различными операционными рисками для бизнеса эмитентов..
Но как насчет этого колебания цен? Если вы купите краткосрочный облигационный фонд, он будет менее чувствителен к движению процентных ставок — его цена акций будет менее волатильной. Например, ETF 7-10-летних казначейских облигаций iShares
ИЭФ,
-0,65%
имеет доходность по SEC 1,22%, за вычетом годовых расходов 0,15% и четырехзвездочный рейтинг от Morningstar. Его цена акций выросла на 14% за последний год и 7% в этом году. Двигаясь дальше вниз, ETF 3-7-летних казначейских облигаций iShares
IEI,
-0,47%
имеет доходность по SEC 1,12% с расходами 0,15%, а также четырехзвездочный рейтинг Morningstar. Цена акций IEI увеличилась на 5% за последний год и на 4% в 2020 году.
Если вы считаете, что процентные ставки идут еще ниже, фонд казначейских облигаций или ETF все еще может быть отличной инвестицией для вас.
Но что, если вы хотите полностью избежать колебания цен? Покупка собственных недавно выпущенных казначейских ценных бумаг может быть самым безопасным способом сохранить значительный объем капитала при получении достойного дохода, по крайней мере, на данный момент, если только вы не можете хранить все свои деньги в банках, при этом убедитесь, что все деньги покрыты страховкой FDIC. и быть довольным урожайностью.
Если вы покупаете отдельные облигации, у вас больше нет фонда, рассчитывающего чистую стоимость активов (рыночная стоимость закрытия дня для инвестиций фонда, деленная на количество размещенных акций), или вы смотрите на цену акций ETF, которая может иметь свою собственную скидку или премиум к NAV. Вы можете держать свою индивидуальную облигацию до погашения, не беспокоясь о колебаниях рынка.
И в этом-то и дело — можешь ли ты действительно держаться до наступления зрелости? Предполагая, что вы можете, имея часть своего портфеля, вам никогда не придется беспокоиться о колебаниях рыночной цены. Но вам придется подумать о цене, которую вы платите при первоначальной покупке.
Когда облигация выпускается, она продается по номинальной стоимости или по номиналу, а ее заявленная процентная ставка называется купоном. Как только эта облигация публично торгуется, ее рыночная цена колеблется. Если цена повышается, доходность (купон, деленный на цену) снижается, и наоборот. Если вы заплатите премию (сверх номинала) за облигацию и удержите ее до срока погашения, вы закажете потерю капитала при погашении, но вы будете знать, сколько будет потеря до того, как вы ее купите. Доходность облигации к погашению выплачивается в виде премии или дисконта при покупке.
Все это может быть упрощено, если вы покупаете облигации в Казначействе США, поскольку они выпущены на аукционе.

Как это сделать

Вот примерный график аукционов Казначейства США. Аукционы по 3-летним векселям, 10-летним и 30-летним облигациям обычно проводятся ежеквартально, но текущий график включает в себя аукционы на более долгосрочные бумаги (помимо 30-летних) каждый месяц. Есть еженедельные аукционы на более короткие сроки. Вот более подробный график на эту неделю и на следующей неделе.
Если у вас есть брокерский счет, вполне вероятно, что ваш брокер может помочь вам принять участие в аукционе бесплатно. Также возможно, что ваш брокер будет взимать номинальную плату. Большинство не.
Если у вас нет брокерского счета или вы предпочитаете напрямую покупать казначейские облигации, вам необходимо зарегистрироваться и создать учетную запись TreasuryDirect..
После того, как вы настроены через своего брокера или TreasuryDirect, вы можете участвовать в аукционах по покупке собственных ценных бумаг. Конкурсная заявка означает, что вы указываете приемлемую для вас процентную ставку, доходность или маржу дисконта (для ГКО). Неконкурентная ставка означает, что вы гарантированно приобретете количество казначейских ценных бумаг с выбранным сроком погашения при любой ставке, выставленной на аукционе..
Казначейские облигации и облигации выплачивают проценты два раза в год, исходя из номинала и купона. Казначейские векселя выпускаются с дисконтом к номиналу, так что проценты выплачиваются при наступлении срока погашения..
Не пропустите:Эти акции могут быть вашим лучшим выбором для дохода, так как процентные ставки продолжают падать

Похожие статьи

Опубликовано saradeath66

Оставьте комментарий